16/9/2008THERMI-TANEO VCF THERMI-TANEO VENTURE CAPITAL FUND Το πρώτο Αμοιβαίο Κεφάλαιο Επιχειρηματικών Συμμετοχών με έδρα στη Βόρεια Ελλάδα

16/9/2008THERMI-TANEO VCF TAYTOTHTA Σύνολο κεφαλαίου: € εκ. Προερχόμενο από: - Το Ταμείο Ανάπτυξης Νέας Οικονομίας (Τ.Α.ΝΕ.Ο.) - Ελληνικούς και ξένους ομίλους επιχειρηματικών συμμετοχών - Πιθανή αύξηση κεφαλαίου στο μέλλον με τη συμμετοχή τραπεζών και Ευρωπαϊκών ή/και διεθνών επιχειρηματικών κεφαλαίων που έχουν εκφράσει σχετικό ενδιαφέρον Διάρκεια περιόδου επενδύσεων: 5+1 χρόνια Κύκλος ζωής κεφαλαίου: 10+2 χρόνια Επενδύσεις σε: Ανεξάρτητες μη εισηγμένες Ελληνικές ΜΜΕ με ισχυρές προοπτικές για ταχεία ανάπτυξη.

16/9/2008THERMI-TANEO VCF ΔΙΑΧΕΙΡΗΣΗ Διαχειρίστρια εταιρεία: THERMI VENTURES A.E. ΜΕΤΟΧΟΙ: Β.Ν.ΤΑΚΑΣ, ΚΟΥΜΠΑΣ ΣΥΜΜΕΤΟΧΩΝ Α.Ε. ΣΤΕΛΕΧΗ -5-μελής ομάδα στελεχών με πτυχία σε οικονομικές και τεχνολογικές ειδικότητες με πολυετή εμπειρία στην αξιολόγηση και διαχείριση επενδύσεων σε ΜΜΕ √ Β.Ν.ΤΑΚΑΣ, P.H.D., MBA, Μηχανικός – Οικονομικά √ Α. ΑΛΕΞΑΝΔΡΙΔΗΣ, P.H.D. Οικονομικά √ Κ. ΚΑΡΑΚΩΣΤΑΣ, MBA Οικονομικά √ Γ. ΑΓΝΑΝΤΙΑΡΗΣ, P.H.D. Μηχανικός √ Π. ΑΓΓΕΛΙΔΗΣ, P.H.D. Μηχανικός √ Β. ΝΙΓΔΕΛΗΣ, MBA Οικονομικά ΤΕΧΝΟΓΝΩΣΙΑ - Στρατηγικής Ανάπτυξης, Οικονομικής Ανάλυσης, Διοίκησης Επιχειρήσεων, Άντλησης κεφαλαίων από τις διεθνείς χρηματαγορές, Υψηλής τεχνολογίας ΙΣΤΟΡΙΚΟ -3 από τα 5 στελέχη είναι πρώην μέλη της ομάδας διαχείρισης της θερμοκοιτίδας επιχειρήσεων THERMI A.E.

16/9/2008THERMI-TANEO VCF ΕΠΕΝΔΥΤΙΚΗ ΕΠΙΤΡΟΠΗ 5-μελής Ανεξάρτητη Προσωπικότητες υψηλού κύρους Γνωστοί επιχειρηματίες Υψηλόβαθμο στέλεχος του Τραπεζικού κλάδου Καθηγητές Πανεπιστημίου ΘΕΜΑΤΟΦΥΛΑΚΑΣ MARFIN EGNATIA BANK

16/9/2008THERMI-TANEO VCF ΚΛΑΔΟΙ ΕΝΔΙΑΦΕΡΟΝΤΟΣ ΠΛΗΡΟΦΟΡΙΚΗ-ΤΗΛΕΠΙΚΟΙΝΩΝΙΕΣ-ΔΙΑΔΙΚΤΥΟ ΕΝΕΡΓΕΙΑ ΠΕΡΙΒΑΛΛΟΝ ΥΓΕΙΑ ΒΙΟΤΕΧΝΟΛΟΓΙΑ ΤΡΟΦΙΜΑ ΤΟΥΡΙΣΤΙΚΗ ΑΝΑΠΤΥΞΗ ΑΝΑΠΤΥΞΗ ΑΚΙΝΗΤΩΝ

16/9/2008THERMI-TANEO VCF ΔΙΑΔΙΚΑΣΙΑ ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ Λήψη και Ανάλυση ιστορικών οικονομικών στοιχείων και πλήρους επιχειρηματικού σχεδίου της υποψήφιας εταιρείας Αρχική ενημέρωση της Επενδυτικής Επιτροπής (deal alert) Προκαταρκτική αξιολόγηση (preliminary investment memorandum) Πρώτη παρουσίαση στην ανεξάρτητη Επενδυτική Επιτροπή (Έγκριση-Απόρριψη) Αποτίμηση – Διαπραγματεύσεις – Δομή συμφωνίας Εισήγηση προς την ανεξάρτητη Επενδυτική Επιτροπή (Έγκριση-Απόρριψη) Διενέργεια ελέγχων – νομικός, φορολογικός, οικονομικός (due dilligence) Υπογραφή επενδυτικής συμφωνίας Εκταμιεύσεις

16/9/2008THERMI-TANEO VCF ΚΡΙΤΗΡΙΑ ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ 1.Κλάδος 2.Καινοτομία - Ανταγωνιστικό πλεονέκτημα 3.Ισχυρή και αφοσιωμένη διοικητική ομάδα με βαθιά γνώση της αγοράς της 4.Λήψη ρίσκου και από την διοικητική ομάδα 5.Στρατηγική ανάπτυξης και στη διεθνή αγορά 6.Σταθερά και Προβλέψιμα έσοδα 7.Επιχειρήσεις στα στάδια εκκίνησης, αρχικής λειτουργίας ή επέκτασης 8.Ενεργός συμμετοχή των στελεχών του Διαχειριστή στη Διοίκηση των εταιρειών του χαρτοφυλακίου 9.Προκαθορισμένος και εφικτός τρόπος εξόδου από την επένδυση

16/9/2008THERMI-TANEO VCF ΕΠΕΝΔΥΣΕΙΣ Κοινές, προνομιούχες μετοχές Ομολογίες, μετατρέψιμα ομολογιακά δάνεια Μέγιστη επένδυση € 1,5 εκ./έτος σε μία επιχείρηση 15%-20% του κεφαλαίου του ΑΚΕΣ σε μία επιχείρηση Μέσω αύξησης κεφαλαίων

16/9/2008THERMI-TANEO VCF ΣΤΟΧΟΙ ΤΟΥ ΤΗΕRΜΙ-ΤΑΝΕΟ Α.Κ.Ε.Σ. 1.Επίτευξη υπεραξιών από επενδύσεις σε αναπτυσσόμενες μικρομεσαίες Ελληνικές Επιχειρήσεις 2.Αποδόσεις της τάξης του 25% IRR στα κεφάλαια των μεριδιούχων και κατ’ επέκταση αντίστοιχη ανάπτυξη στις επιχειρήσεις που θα γίνουν οι επενδύσεις 3.Διασπορά των επενδύσεων σε διαφορετικές αγορές. 4.Διασπορά των επενδύσεων σε ικανό αριθμό ΜΜΕ 5.Συμβολή στην ανάπτυξη των επιχειρήσεων της Βορείου Ελλάδος 6.Ανάπτυξη νέων καινοτόμων επιχειρήσεων, που στοχεύουν στη διεθνή αγορά, με σαφές ανταγωνιστικό πλεονέκτημα που στηρίζεται σε νέα γνώση 7.Συμβολή στην ανάπτυξη επιχειρήσεων υψηλής τεχνολογίας, εναλλακτικών πηγών ενέργειας, βιολογικών τροφίμων και ποτών, υγείας και άλλων κλάδων της Νέας Οικονομίας

16/9/2008THERMI-TANEO VCF ΠΛΕΟΝΕΚΤΗΜΑΤΑ ΧΡΗΜΑΤΟΔΟΤΗΣΗΣ ΑΠΟ Α.Κ.Ε.Σ. Κάλυψη κεφαλαιακών αναγκών ΜΜΕ που δυσκολεύονται να δανειστούν Αύξηση κεφαλαίου Ενεργό ρόλο στη διοίκηση χωρίς να ασκεί διοίκηση Συμμετοχή ΑΚΕΣ στο ρίσκο και τις αποδόσεις Συμβουλές σε στρατηγική, οργάνωση, χρηματοοικονομική διοίκηση Δίκτυα επαφών για πελάτες, στελέχη, συνεργάτες, επενδυτές Προετοιμασία εταιρείας για Χρηματιστήριο στην Ελλάδα και το εξωτερικό Συμμετοχή ΑΚΕΣ προσδίδει κύρος στην εταιρεία για επιπλέον χρηματοδότηση

16/9/2008THERMI-TANEO VCF ΠΕΠΡΑΓΜΕΝΑ ΤΗΣ ΘΕΡΜΟΚΟΙΤΙΔΑΣ ΕΠΙΧΕΙΡΗΣΕΩΝ ΤΗΕRΜΙ Α.Ε. Περίοδος επενδύσεων: 2005 – 2006 Επενδύσεις: € 6,3 εκ. σε νεοϊδρυθείσες εταιρίες υψηλής τεχνολογίας Περίοδος αποεπένδυσης: ΕΝΟΙΚΟΙ: 31 Επιχειρήσεις  Υγεία, Βιολογία, Βιοτεχνολογία: 7  Προηγμένες εφαρμογές πληροφορικής: 5  Βιομηχανική τεχνολογία - Μηχανισμοί: 5  Ασύρματες τηλεπικοινωνιακές εφαρμογές: 6  Νέες εφαρμογές διαδικτύου: 5  Ενέργεια: 1  Περιβάλλον: 1  Αγροτεχνολογία: 1